Gegen Ende des Vietnamkriegs flieht ein Spion, der in die südvietnamesische Armee eingegliedert war, in die Vereinigten Staaten und lässt sich in einer Flüchtlingsgemeinde nieder, wo er weiterhin Informationen sammelt und dem Vietcong Bericht erstattet.
Der Captain und seine vietnamesischen Mitflüchtlinge versuchen, sich in Los Angeles einzuleben. Der besiegte General wird misstrauisch und fordert den Captain auf, einen Maulwurf ausfindig zu machen, von dem er glaubt, dass er ihre Reihen infiltriert hat. Während der Captain ein Ziel ausfindig macht, trifft er seinen ehemaligen Lehrer, Professor Hammer, und dessen betörende Assistentin, Frau Mori, wieder.
Mit dem Befehl des Generals, den Spion in ihren Reihen zu eliminieren, bittet der Captain Bon um Hilfe bei der Ausarbeitung und Ausführung eines Plans, der genau auf den Unabhängigkeitstag abgestimmt ist. Später, bei einem gehobenen Mittagessen, stellt Claude den Captain dem Regisseur vor, der den Captain als Berater für seinen kommenden Hollywood-Film über den Krieg sucht.
Der Kapitän trifft auf seiner Fahrt nach Norden auf einen ungebetenen Gast, der ihn bei dem Kriegsfilm des Regisseurs berät. Am Drehort wächst die Frustration des Captains, als er sich mit dem sprunghaften Ego des Autors, den temperamentvollen Hollywood-Schauspielern, den Bedenken der vietnamesischen Statisten und seiner eigenen emotionalen Reaktion auf den Film auseinandersetzt.
Nach einem längeren Krankenhausaufenthalt gerät das Leben des Captains aus den Fugen und er versucht, mit einem Geldsegen vergangene Missetaten wiedergutzumachen. In der Zwischenzeit hat Lana einen neuen Job fernab ihrer Eltern, Frau Mori ist mit einem bekannten Gesicht liiert, und der General hat einen Plan ausgeheckt, um seine Heimat zurückzuerobern.
In der Überzeugung, dass der Plan des Generals zum Scheitern verurteilt ist, macht es sich der Captain zur Aufgabe, die Finanzierung des Generals aufzuspüren und sich bei dem Kongressabgeordneten einzuschmeicheln. Seine Verzweiflung wächst, als er nach Möglichkeiten sucht, die Militäroperation aufzudecken und sein ultimatives Ziel zu erreichen: Bon zu retten.
Zurück in Vietnam ist der Captain gezwungen, seine Geschichte zu erzählen. Dabei muss er sich seinen widersprüchlichen Entscheidungen stellen, die seine Vergangenheit überschatten.