Steed wird zum Opfer offensichtlicher Racheanschläge. Die Spur führt zehn Jahre zurück, als Steed an einer Mission an der Grenze zwischen West- und Osteuropa beteiligt war. Dabei war Doppelagent Mark Grayford ums Leben gekommen. Oder etwa nicht?
Zahlreiche britische Regierungsmitglieder und Agenten sterben urplötzlich eines offenbar natürlichen Todes. John Steed und Purdey sind zufällig zur Stelle, um die letzten Worte eines sterbenden Agenten zu hören: "Engel des Todes".
Als sein Freund und Kollege Freddy Mason überraschend ums Leben kommt, will John Steed den Todesfall aufklären. Doch dabei gerät er selbst auf die Abschußliste der Mörder. Da schaltet sich unerwartet eine Wahrsagerin ein...
Unicorn, einer der fünf weltbesten Agenten und ein brillianter Killer, plant einen Anschlag auf einen Minister. Doch das Attentat schlägt fehl, da Steed darauf bestanden hat, daß der Minister eine kugelsichere Weste trägt. Steed heftet sich auch sofort an die Fersen des Attentäters. Bei der anschließenden Schießerei kommt Unicorn ums Leben. Steed täuscht die anderen Mitglieder von Unicorns Gang vor, daß ihr Chef noch lebt. Im Gegenzug hat die Gang einen Prinzen gekidnappt und will ihren Boss freipressen. Als einer der Gangster Unicorns toten Körper entdeckt, kann Gambit gerade noch verhindern, daß er seine Kumpanen alarmiert. Es kommt zum geplanten Geiselaustausch. Doch die Verbrecher haben den Prinzen als lebende Bombe präpariert...
Steed bittet Purdey, ihn bei einem Sicherheitsauftrag zu begleiten. Es geht um den Schutz einer wichtigen Besucherdelegation aus Arabien. Zu seiner Überraschung weigert sich Purdey. Er weiß nichts von dem, was sieben Jahre zuvor im Leben seiner Kollegin geschah. Purdey, damals noch Ballettänzerin am Royal Ballet, war mit Larry Doomer verlobt. Sie waren voller Pläne, wollten heiraten und Familie gründen. Das alles änderte sich plötzlich, als Larrys Vater, ein Rohölhändler, von einigen arabischen Soldaten ermordet wurde. Larry schwor ewige Rache. Als er Purdey bei seinem Rachefeldzug benutzte, trennte sie sich von ihm. Steed besteht schließlich darauf, daß Purdey ihn begleitet, denn ausgerechnet Doomer, der später zum Sicherheitsdienst ging, wurde der Auftrag gegeben, die arabischen Besucher aus der Luft zu schützen...
Purdey und Gambit finden einen blutüberströmten Steed-Agenten, der angeschossen wurde. Kurz bevor er stirbt, kann er noch folgende Worte flüstern: "Drogentransport ... Mittwoch ... Windsor". Steed entwickelt daraufhin mit CIA-Agent Marty Brine einen Plan, um die chinesische Drogenmafia auffliegen zu lassen...
Eigentlich hat Steed alles für das nette Abendessen zu zweit vorbereitet: da kommt ein Anruf, und eine Stimme informiert ihn darüber, daß sein Gast, Purdey nämlich, entführt worden sei und nun als Geisel gehalten werde. Ein Beweis dafür sei ihr Wagen, der in Steeds Garage parke. Wie sich nach und nach herausstellt, geht es den Entführern um hochgeheime allierte Aufmarschpläne. Steed, von dem die Entführer absolutes Stillschweigen verlangen, dringt nachts in das Ministerium ein und macht Fotos von den Plänen, die er aus McKays Safe entwendet hat. Zur gleichen Zeit werden McKay Fotos zugespielt, die Steed bei seinen Versuchen zeigen, die Entführer zufriedenzustellen. Mißtrauisch geworden, setzt McKay einige Agenten auf Steed an...
Im Jahr 1965 erschoß ein junger russischer Soldat eine Band der Heilsarmee und starb auf der Flucht. Dabei verwandelte sich sein Gesicht in das eines alten Mannes. Als seine frühere Partnerin Emma Peel vom Schicksal dreier französischer Arbeiter erzählt, die von einem russischen Offizier niedergeschossen wurden, erinnert sich Steed an den Fall. Das Agenten-Trio Steed, Purdey und Gambit reisen nach Frankreich und erleben, wie ein benachbartes Schloß von einem Minenwerfer beschossen wird: wieder ist der Täter ein junger Russe und wieder altert sein Gesicht, als er von einer Kugel getroffen, stirbt.
Steed erfährt von Toy, dass ein Satellit außer Kontrolle geraten ist und seltsame, starke Signale über Frankreich sendet. Diese Signale, so vermutet Steed jetzt, wecken die sogenannten K-Agenten, die von den Russen Jahre zuvor nach Frankreich eingeschleust wurden und bis heute 'schliefen'. Steed erkennt die Gefahr, doch über die Anzahl der Agenten weiß er nichts. Er befiehlt deren Eliminierung. Doch zwei entkommen. Der geheime und tödliche Auftrag, den die beiden Übriggebliebenen haben, könnte: so vermuten die 'Avengers': den dritten Weltkrieg auslösen.
Steed und seine Truppe erwartet die Ankunft eines Agenten aus Kanada, der ihnen die Identität eines feindlichen Top-Spions mit Decknamen "Scapina" in den eigenen Reihen nennen soll. Doch bevor der Verräter enttarnt werden kann, wird der kanadische Agent erschossen. Bei dem Toten findet Steed ein Foto eines Mannes, dessen Gesicht man jedoch nicht erkennen kann. Kurz darauf kontaktiert der russische Agent Karavitch die "Avengers" und will ihnen für eine Million Dollar die Identität Scapinas verraten. Das Trio fliegt nach Toronto, doch das Treffen platzt, da Karavitch erschossen wird. Die erste Spur auf der Suche nach dem Mörder führt in einen hochmodernen Tower in Toronto...
Eine Spur führt Steed, Purdey und Gambit zusammen mit dem kanadischen Agenten Bailey an den Ontariosee. Sie beobachten, wie ein junger russischer Agent mit dem Fallschirm landet und gleich darauf von mehreren Schüssen niedergestreckt wird. Der Sterbende flüstert zwei Worte: "Forward Base". Ein neues Rätsel für die "New Avengers".
Steed, Purdey und Gambit ermitteln nach wie vor in Kanada. Die drei Agenten versuchen, einen KGB-Agenten namens Karl Sminsky ausfindig zu machen, der vor seinem Kanada-Einsatz geheime Trainingscamps in Sibirien absolviert hat und von zwei Helfern begleitet wird. Doch die Angelegenheit erweist sich als gefährlich: Zwei Agenten, die Sminsky auf den Fersen waren, sind bereits verschollen ...
Steed und seine Freunde sollen einen Verräter enttarnen. Sie legen sich am Ontario-See auf die Lauer und beobachten, wie ein sportlicher Geldbote in einer spektakulären Aktion die Zahlungen eines russischen Kuriers abholt. Der entpuppt sich als Gordon Collings, ein Mitarbeiter des britischen und kanadischen Geheimdienstes. Sie finden seinen Fluchtwagen und wollen ihn untersuchen...